1- ماهى قائمة حقوق الملكية ؟
* قائمة حقوق الملكية هى قائمة توضح الالتزامات المستحقة على المنشاة تجاه صاحب المنشأة او الشركاء (الملاك), ويتم اعداد هذه القائمة لمعرفة التغيرات التي طرأت على حقوق اصحاب المنشأة خلال الفترة او السنة المالية من بداية السنة المالية لنهايتها , حيث تزداد حقوق الملكية بزيادة راس المال وبالارباح وتنقص حقوق الملكية بتخفيضات راس المال وبالمسحوبات الشخصية والخسائر
2- التغيرات المؤثرة على عناصر حقوق الملكية
1) صافي
الدخل (الخسارة) للفترة - رصيد صافي الدخل يزيد (ينقص) رصيد الأرباح المحتجزة
2) التوزيعات
على الملاك (اصحاب المنشأة) – التوزيعات تقلل رصيد الأرباح المحتجزة
3) الأسهم
العادية التى تم إصدارها تُزيد من رصيد هذه الأسهم
4) إجمالى
التغيرات التى حدثت بقائمة الدخل الشامل
5) إعادة شراء الأسهم العادية التى تم إصدارها (أسهم الخزينة) يُقلل من رصيد حقوق المساهمين
3- ماهى قائمة الأرباح المحتجزة ؟
* قائمة
الأرباح المحتجزة هي قائمة مالية توضح التغييرات في الأرباح المحتجزة لفترة محددة،
تقوم بالتوفيق بين بداية ونهاية الأرباح المحتجزة للفترة باستخدام معلومات الأرباح
مثل صافي الدخل من القوائم المالية. ويُعرف أيضا بـ (حقوق المساهمين أو الأرباح
المتبقاه).
* توجد قائمة الأرباح المحتجزة في جزء منفصل بقائمة التغيرات في حقوق الملكية
4- مكونات قائمة الأرباح المحتجزة
رصيد بداية الأرباح المحتجزة
+ صافي
الدخل (الخسارة) للفترة
- توزيعات
الأرباح على الملاك خلال الفترة
+ تسويات
(تعديلات) تخص فترات سابقة سواء كانت زيادة أو نقص
= الرصيد النهائي للأرباح المحتجزة
* ملاحظة : تعديلات الفترات السابقة تشمل التغيرات المتراكمة على قائمة الدخل مثل أخطاء تقييم المخزون في فترة سابقة إذا تم اكتشافها في الفترة الحالية يتم تسوية او معالجة هذا الخطأ بقائمة الأرباح المحتجزة سواء بالزيادة أو النقص , أى أنه يتم تعديل أى خطأ حدث في القوائم المالية السابقة بقائمة الأرباح المحتجزة للفترة الحالية ولا يجب إدراج هذا التعديل بقائمة الدخل
5- شرح تفصيلي عن الأخطاء المحاسبية
* انواع الاخطاء المحاسبية : يمكن تصنيف الاخطاء المحاسبية التي تحدث في الشركة الى عدة تصنيفات كالتالي :
أولا
: انواع الاخطاء المحاسبية بحسب طبيعتها :
1) اخطاء
السهو او الحذف : وهي الاخطاء التي تحدث عندما يغفل المحاسب من تسجيل عملية مالية في
دفتر اليومية او تسجيل احد اطراف القيد دون الطرف الآخر, او قد يحدث نتيجة عدم
ترحيل طرفي القيد او احد اطرافها الى دفتر الاستاذ العام او الى دفاتر الاستاذ
المساعد
2) اخطاء
ارتكابية : وهي الاخطاء التي يتم ارتكابها بسبب خطا في التسجيل او في الترحيل, وهذه
الاخطاء اما ان تكون متعمدة بقصد التلاعب والاختلاس او لسبب اخر كأن يتم تسجيل
العملية لحساب المدين غير المدين المستحق عليه او ترحيل المبالغ الواردة في دفتر
اليومية الى حساب آخر ليس له علاقة بالعملية المالية, او ان يكون الخطا في تسجيل
المبالغ بسبب خطا في عملية الجمع او الطرح اوغير ذلك.
3) اخطاء
فنية : وهذه الاخطاء قد تحدث بسبب عدم تطبيق المبادئ المحاسبية المتعارف عليها عند
تسجيل القيود واعداد التقارير المالية
4) اخطاء
متكافئة : وهي الاخطاء التي تتكافأ مع بعضها وتعوض بعضها بعض.
ثانيا
انواع الاخطاء من حيث تاثيرها على توازن الميزان :
1) اخطاء
تؤثر على توازن ميزان المراجعة : وهي الاخطاء التي لو حدثت سوف تجعل الجانب المدين
غير متساوي مع الجانب الدائن في ميزان المراجعة, والتي قد تحدث نتيجة وجود خطا عند
تسجيل القيد في دفتر اليومية او نتيجة ترحيل طرف دون طرف آخر او عند الترصيد
2) اخطاء
لاتؤثر على توازن ميزان المراجعة : وهي الاخطاء التي لو حدثت سيبقى فيها الجانب
المدين والجانب الدائن لميزان المراجعة متساوي
ثالثا
انواع الاخطاء المحاسبية من حيث فترة اكتشافها :
1) اخطاء
حدثت خلال الفترة المالية الحالية وتم اكتشافها خلال نفس الفترة : وفي هذه الحالة
فان عملية التصحيح تكون سهلة ولن يكون له اثر على القوائم المالية في نهاية الفترة
2) اخطاء
حدثت في الفترات السابقة وتم اكتشافها في الفترة المالية الحالية : وهذه الاخطاء
تسمى باخطاء السنوات السابقة والتي تكون اثر الخطا قد امتد من الفترة التي حصل
فيها الخطا الى الفترة الحالية
رابعا
انواع الاخطاء من حيث مكان وقوعها :
1) اخطاء
تحدث عند مرحلة التسجيل في دفتر اليومية : وهذه الاخطاء قد تحدث عند عدم تسجيل
عملية مالية كاملة او احد اطرافها , او ان يكون احد طرفي القيد ليس له علاقة
بالعملية المالية التي حصلت
2) اخطاء
تحدث عند مرحلة الترحيل والترصيد في دفتر الاستاذ: وهذه الاخطاء قد تحدث نتيجة عدم
ترحيل العملية المالية او احد اطرافها الى دفتر الاستاذ, او ان يتم ترحيل العملية
الى حساب ليس له علاقة بالعملية المالية التي حصلت, او ان يكون الخطا عند ترصيد الحساب
3) اخطاء
تحدث عند مرحلة إعداد ميزان المراجعة : وهي الأخطاء التي قد تحدث عند عدم نقل
ارصدة الحسابات الظاهرة في دفتر الاستاذ بشكل صحيح عند اعداد ميزان المراجعة
4) اخطاء
تحدث عند مرحلة إعداد قيود التسوية الجردية : وهذه الاخطاء قد تحدث عند عدم التقيد
بالمبادئ المحاسبية عند تسجيل هذه القيود
5) اخطاء تحدث عند مرحلة إعداد القوائم المالية : وهذه الاخطاء قد تحدث نتيجة عدم التبويب الصحيح لبنود قائمة المركز المالي او نتيجة الخطا في نقل ارصدة الحسابات من ميزان المراجعة او غير ذلك.
6- الأسهم العادية والممتازة
1) تعريف
السهم
* السهم
هو ورقة مالية يتم تداولها هى متساوية القيمة ويتم تداولها اما بطريقة مباشرة او
من خلال سوق البورصة و يمثل السهم ملكية اساسية فى الشركة،وتصبح الشركة مملوكة
لحملة أسهمها وقد يبلغ عدد المساهمين فى شركة واحدة مئات او آلاف الأشخاص، حيث
يمتلك كل منهم حصة فى المنشاة بنسبة ما يمتلكه من أسهم.
2) أنواع
الأسهم وخصائص كل نوع
* يوجد
نوعين من الأسهم وهم الأسهم العادية والأسهم الممتازة
اولاً: السهم العادي
* تعتبر الأسهم العادية الأكثر إصداراً وتداولاً وتتمثل حقوق حملة
الاسهم العادية قبل المنشاة التى يمتلكون حصة فيها , ومن خصائص السهم العادي مايلي
:
أ - الحق في توزيعات الأرباح : لحامل السهم العادى الحق فى الحصول على نصيب من الدخل الذى تحققه المنشأة والمتمثل فى حصة من توزيعات الأرباح ويسمى العائد الجارى.ويرتبط هذا الحق بشرط، أن تحقق المنشأة أرباح، وان تقرر ادارة المنشأة توزيع أرباح، وأن يكون توزيع الأرباح بشكل نقدى.
ب - الحق في التصويت : حملة الأسهم العادية لهم الحق فى انتخاب أعضاء مجلس الادارة وفقا لقاعدة صوت لكل سهم. وينوب هذا المجلس عنهم فى ادارة المنشأة لانهم من الناحية القانونية ملاك المنشأة، ويقوم مجلس الادارة المنتخب بتعيين الادارة العليا التى تتولى الادارة الفعلية والتنفيذية.
ج - الحق في التفويض : بموجب هذا الحق يستطع المساهم تفويض حقه فى التصويت الى شخص آخر ليقوم بعملية التصويت بدلا منه علي قرارات مجلس الإدارة في الجمعية العمومية. وقد ينتج عن عملية التفويض مشاكل تتعلق بمحاولة بعض الأفراد استغلال التفويض فى السيطرة على ادارة المنشأة.
د - الحق في مراجعة دفاتر المنشأة : بحكم القانون من حق حامل السهم العادى التفتيش والاطلاع ومراجعة دفاتر وسجلات المنشأة التى يملك جزء من أسهمها.الا أن ممارسة هذا الحق فى الواقع العملى محدودة جدا لأن الكثير من المنشآت تجد أن القوائم المالية المصدق عليها من المراجع الخارجى المعين من قبل مجلس الادارة كافيا لتلبية هذا الحق
ثانياً : السهم الممتاز
* السهم الممتاز هو ورقة مالية لها قيمة اسمية وتوزيعات أرباح محددة كنسبة من قيمتها
الاسمية ، ولمالك السهم الممتاز حقوق وامتيازات تفوق حقوق وامتيازات حامل السهم
العادى إلا أنه لا يتمتع بحق التصويت أو الترشح في مجلس الإدارة ، ومن خصائص وأنواع
السهم الممتاز مايلي :
أ -
أسهم ممتازة من حيث الدخل : يعطى هذا النوع لحامله امتياز يتمثل فى اولوية الحصول
على نسبة الأرباح المخصصة للسهم الممتاز فى حالة وجود توزيعات نقدية. أما فى حالة
عدم وجود فائض قابل للتوزيع، أوعدم كفاية هذا الفائض لتغطية هذه النسبة، فيتم
تجميع قيمة الأرباح المستحقة لحملة الأسهم الممتازة ليكون لهم أولوية الحصول على
كل مالهم من أرباح سابقة أو حالية
ب -
أسهم ممتازة من حيث الأولوية فى الحصول علي حقوقها عند التصفية : يكون لحامل هذا
السهم أولوية قبل حملة الأسهم العادية فى الحصول على القيمة الاسمية للسهم الممتاز
من الأصول عند التصفية.
ج -
اسهم ممتازة من حيث القابلية للتحويل الى أسهم عادية : تعطى هذه الخاصية لحامل
السهم الممتاز الحق (وليس الإلتزام) في تحويل السهم الممتاز إلي أسهم عادية وفقا
لمصلحة حملة الأسهم الممتازة
د -
أسهم ممتازة من حيث مدة السداد : قد تقررالمنشأة بالاتفاق مع حملة هذا النوع من
حملة الأسهم الممتازة امتياز يتعلق بتحديد مدة لاستحقاق السهم بحيث تقوم المنشاة
بسداد قيمتها خلال مدة يُتفق عليها.
* لاحظ أنه لا يتم الإعتراف بالتكاليف المباشرة لإصدار الأسهم لأن تلك المصروفات المباشرة يتم تسويتها مع تكلفة الشراء لذلك فهي تقلل من صافي العائدات المستلمة من حملة الأسهم
* التكاليف المباشرة مثل (الاكتتاب ، والتسجيل ، وأتعاب المحامين والمراجعين ، ... )
7- أسهم الخزينة
1) تعريف
أسهم الخزينة :
* تُشير
أسهم الخزينة، والمعروفة أيضاً باسم الأسهم المعاد شراؤها، إلى الأسهم القائمة أو
الموجودة سابقاً والتي يتم شراؤها من المساهمين من قبل الشركة المصدّرة أى أنها هي
أسهم معلّقة سابقاً تمّ إعادة شراءها وتحتفظ بها الشركة المصدّرة
2) تأثير
أسهم الخزينة
* يقلل
سهم الخزينة من إجمالي حقوق المساهمين في الميزانية العمومية للشركة. وبالتالي فهو
حساب حقوق ملكية.
3) طرق تسجيل أسهم الخزينة
* عندما تقوم الشركة بإصدار الأسهم في البداية، يتمّ زيادة قسم حقوق الملكية في الميزانية العمومية، من خلال ائتمان للسهم المشترك وحسابات رأس المال الإضافية المدفوعة
* هناك طريقتان لتسجيل أسهم الخزينة وهم
1) طريقة التكلفة : تستخدم طريقة التكلفة القيمة التي تدفعها الشركة، أثناء إعادة شراء الأسهم وتتجاهل قيمتها الاسمية. وبموجب هذه الطريقة، يتمّ تضمين تكلفة أسهم الخزينة في جزء حقوق المساهمين في الميزانية العمومية. ومن الشائع أن يكون للسهم الحد الأدنى من القيمة الاسمية، مثل 1 دولار، لكن البيع وإعادة الشراء يكون بمقابل أكثر من ذلك .
2) طريقة
القيمة الاسمية : بموجب طريقة القيمة الاسمية، في وقت إعادة شراء الأسهم، يتم خصم
حساب أسهم الخزينة؛ لتقليل إجمالي حقوق المساهمين، بقيمة القيمة الاسمية للأسهم
التي تتم إعادة شراءها
8- ملاحظات على تسجيل أسهم الخزينة
# عندما
يتم تسجيل أسهم الخزانة بطريقة التكلفة ، يتم تضمين تكلفة هذه الأسهم بالتكلفة
الكاملة للشراء
# طبقا
طريقة القيمة الاسمية ، يتم تضمين تكلفة أسهم الخزينة بالقيمة الاسمية للسهم
# يتم
تضمين تكلفة شراء الأسهم عن طريق رأس المال الإضافي المدفوع أو من خلال الأرباح
المتحجزة
# في
حالة شراء الأسهم طبقا لطريقة القيمة الأسمية
# إذا
كان سعر الشراء أكبر من سعر الإصدار فإن الفرق يقلل من قيمة الأرباح المحتجزة
# أما إذا كان سعر الشراء أقل من سعر الإصدار فإن الفرق يعتبر تخفيض في قيمة رأس المال الإضافي المفوع
9- توزيع وتجزئة الأسهم
1) توزيع أرباح الأسهم
* يمكن للشركة أن تختار توزيع جزء من الربح على شكل أسهم. أى أن الشركة عندما تحقق ربح وتنوى توزيع أرباح على الملاك يمكنها توزيع الربح عن طريق عرض أسهم زيادة للمستثمرين أو الملاك – أى أن هذا الربح لن يكون على هيئة نقدية
* ولكن يجب معرفة أن احتساب توزيعات الأرباح فى شكل اسهم متوقف على
نسبة الأسهم الجديدة التى سوف تصدرها الشركة
* إذا أصدرت الشركة أسهم جديدة بنسبة أقل من 20 الى 25% من اسهمها العادية المتداولة فإن
توزيع الأرباح هنا يكون على هيئة أسهم وليس نقدية
* إذا
أصدرت الشركة أسهم جديدة بنسبة أكبرمن 20 الى 25% من أسهمها العادية المتداولة فإن
توزيع الأرباح هنا يكون انقسام او تجزئة في الأسهم على هيئة أرباح ، لأن العدد
الإجمالي للأسهم سوف يزداد ، وبالتالى سوف ينخفض سعر كل سهم دون تغيير القيمة
الإجمالية للأسهم المملوكة .
* عندما
تقوم الشركات بتجزئة اسهمها فهي تقوم بزيادة عدد اسهمها المصدرة من دون تغيير في
حقوق المساهمين، فتستطيع الشركة المساهمة ان تقوم بتجزئة السهم الواحد الى سهمين
او اكثر، ولجوء الشركات المساهمة الى تجزئة اسهمها يعود الى عدة اسباب، منها وصول
السعر السوقي للسهم الى مستويات سعرية مرتفعة، فيصبح عندها السهم منخفض السيولة
بسبب تقلص قاعدة المتداولين عند هذه المستويات، او ان سعر اسهمها يفوق مثيلاتها من
الشركات العاملة في القطاع نفسه،
2) تقسيم / تجزئة الأسهم
* هى وسيلة لزيادة عدد الأسهم المتداولة. معناها هو أن الشركة تجزأ
أو تقسم اسهمها الى عدد أكبر من الأسهم وهذا يكون بهدف انها تريد ان تقلل من سعر
السهم وبالتالي يزيد الطلب على السهم وتزيد حركة التداول عليه ويزيد عدد المساهمين
بالشركة مما يمنع عمليات الاحتكار للأسهم - ولكن حقوق المساهمين تبقي كما هى -
* مثال
: لنفترض أن الشركة لديها 1000 سهم متداول بقيمة اسمية للسهم الواحد 10$ ، وأن أن
الشركة أعلنت عن تقسيم السهم 5 مقابل 1 (5 : 1). وبالتالى يتحول السهم الواحد ذات
القيمة الاسمية 10$ للسهم الى 5 أسهم لها قيمة اسمية قدرها 2$ للسهم اى سيكون لدى الشخص
الذي يمتلك 100 سهم من هذه الشركة 500 سهم بعد عملية تقسيم الأسهم. وتنخفض القيمة
الاسمية للسهم (وهاهى الأسهم التى يتم منحها للمساهمين بدلاً من توزيعات الارباح
النقدية)
* في
حالة توزيع الأرباح فى صورة أسهم ، فإن القيمة العادلة للأسهم المصدرة الإضافية يتم
إعادة تصنيفها من ارباح محتجزة الى اسهم عادية بالقيمة الأسمية للسهم ( والفرق بين
القيمتين يتم تحويله الى رأس المال الإضافى المدفوع )
* في حالى الأرباح الموزعة على هيئة تجزئة للأسهم ، القيمة الأسمية للأسهم الإضافية المصدرة يُعاد تصنيفها من أرباح محتجزة الى اسهم عادية.
10- الإفصاحات المتعلقة بقائمة التغيرات في حقوق الملكية
* الإفصاحات كما نعلم هى مجموعة من الملاحظات المتعلقة بالقائمة المالية التى تم إصدار هذه الإفصاحات لها ، ومن ضمن الإفصاحات أو الملاحظات التى يجب تقديمها مع قائمة التغيرات في حقوق الملكية مايلي
# انواع
الأسهم وما يتعلق بها من حقوق وامتيازات
# معلومات
حول توزيع الأرباح عن طريق الأسهم
# توزيعات
الأرباح
# الأرباح
المحتجزة
# حقوق المساهمين (المُلاك)
11 - أوجه القصور بقائمة التدفقات النقدية
* المعلومات المالية الناتجة عن استخدام مبدأ الإستحقاق قد يُعطى نتائج غير دقيقة لأن المنشأة تقوم بتسجيل أى إيرادات أو مصروفات مستحقة بقائمة الدخل قبل أن يتم دفعها أو اكتسابها فعليا , لذلك فإن قيمة النقدية الموجودة بقائمة الأرباح المحتجزة تكون غير عادلة أو غير كافية لتقييم سيولة المنشأة وقدرتها على سداد ديونها
* قائمة التغيرات في حقوق الملكية تُظهر رأس مال الشركة استناداً إلى فترة زمنية محددة؛ وقد تختلف حقوق المساهمين بشكل كبير قبل أو بعد الفترة التى تم إعداد تلك القائمة على أساسها
